Дипломная работа по экономике предприятия на тему Анализ финансовых результатов деятельности организации и их оптимизация на примере ООО РЕНЕССАНС-С

1.1. Понятие, сущность и классификация финансовых результатов

Ключевым показателем, комплексно отражающим эффективность работы предприятия на протяжении всего его существования, является финансовый результат, который может быть как положительным (прибыль), так и отрицательным (убыток).
Основными индикаторами, характеризующими финансовое состояние компании, являются прибыльность и рентабельность. Прибыль, измеряемая в абсолютных величинах, демонстрирует результативность финансовой деятельности. Рентабельность, выраженная в относительных показателях, отражает эффективность использования ресурсов и затрат.
По определению В.Г. Слагоды, прибыль – это итог производственно-хозяйственной деятельности, включающий поступления от реализации продукции, услуг, активов, а также доходы от прочих операций за вычетом соответствующих издержек.
A.С. Нешитой определяет прибыль как разницу между полученными доходами и производственными затратами.
М.М. Купцов рассматривает прибыль как чистый доход предпринимателя, полученный от вложенного капитала, вознаграждение за предпринимательский риск, определяемое как разница между совокупным доходом и издержками. Прибыль, по его мнению, – это регулярно воспроизводимый ресурс и главная цель коммерческой организации .
Ю.С. Долганова определяет прибыль как денежное выражение основной части накоплений, создаваемых предприятиями различных форм собственности.
А.Б. Басс описывает прибыль как чистый доход предпринимателя от вложенного капитала, вознаграждение за риск, представляющее собой разницу между доходами и расходами в ходе ведения бизнеса.
Таким образом, прибыль – это доход, который компания получает от производства и продажи продукции, выполнения работ или оказания услуг. Увеличение прибыли положительно влияет на бизнес. Существуют различные классификации прибыли, основанные на факторах, таких как условия формирования, конечный результат, источник и периодичность поступления.
Разнообразие видов прибыли организации определяется различными условиями их формирования и отражает разные аспекты ее деятельности:
Валовая прибыль, вычисляемая как разница между доходом от реализации и себестоимостью продукции, помогает выделить наиболее перспективные направления бизнеса и определить, от каких видов товаров или услуг стоит отказаться.
Прибыль от реализации показывает эффективность основной деятельности и рассчитывается как разница между валовой прибылью и затратами, связанными с этой деятельностью.
Чистая прибыль, определяемая как разница между прибылью до налогообложения и всеми налогами, является ключевым индикатором финансового успеха компании.
Маржинальная прибыль, рассчитываемая как разница между выручкой и переменными затратами, отражает рентабельность операций.
Нераспределенная прибыль, учитываемая на отдельном счете, формируется как разница между чистой прибылью и выплаченными дивидендами.
Балансовая прибыль, являющаяся суммой доходов от обычной деятельности, реализации имущества и прочих операций, отражает общую результативность сделок.
Бухгалтерская прибыль, определяемая как разница между доходами и подтвержденными расходными операциями, показывает финансовое состояние за период.
Налогооблагаемая прибыль, то есть доход, с которого уплачиваются налоги, вычисляется как разница между балансовой прибылью и прибылью, облагаемой по льготной ставке.
Экономическая прибыль, рассчитывается как разница между чистой прибылью и неявными издержками, отражает эффективность управления.
Прибыль до налогообложения, интересная для кредиторов и инвесторов, определяется сложением прибыли до налогов, амортизации и процентов по кредитам.
Классификация прибыли также зависит от конечного результата: запланированная, минимально допустимая (или макс), упущенная и убыточная прибыли. Прибыль также можно дифференцировать по источникам (операционная, финансовая или инвестиционная). В зависимости от периодичности поступления выделяют нормированную, сезонную, чрезмерную и добавочную прибыли.
В конечном счете, прибыль – это важный показатель, отражающий эффективность деятельности компании и рациональность использования ее ресурсов, являясь основой для развития и инвестиций.
На итоговый финансовый показатель организации воздействуют различные факторы, которые условно подразделяются на формирующие и взаимозависимые .
К формирующим факторам, определяющим величину прибыли, относятся: доход (или убыток) от реализации продукции, доход (или убыток) от внереализационных операций, баланс доходов и расходов от иных видов деятельности, а также результат продажи основных активов.
Взаимозависимые факторы включают в себя: размер штата сотрудников, уровень оснащенности труда, затраты на реализацию (обращение), объемы сбыта, цены на товары, налоговую нагрузку на предприятие и прочие переменные величины.
Исходя из анализа определения и сути финансовых итогов деятельности организации, можно заключить, что интегральным показателем результативности хозяйствования за определенный период времени является финансовый результат, который может быть выражен как в форме прибыли, так и в форме убытка .
Прибыль и рентабельность являются ключевыми показателями, определяющими финансовое положение компании. Прибыль, как абсолютный показатель, отражает эффективность финансовой деятельности, а рентабельность, выраженная в относительных величинах, показывает отдачу от использования ресурсов и понесенных издержек.
Прибыль предприятия классифицируется по различным критериям, таким как условия образования, конечный результат, источник происхождения и регулярность поступлений.
Прибыль компании – это итоговый финансовый показатель, играющий значительную роль в оценке эффективности деятельности и рациональности использования имеющихся ресурсов.

1.2. Методики и инструменты анализа финансовых результатов

Функционирование предприятия и его успех на конкурентном рынке во многом определяются финансовыми показателями. Анализ этих показателей позволяет оценить не только текущее положение дел, но и выявить потенциальные возможности для оптимизации управления ресурсами. В условиях нестабильной экономики и усиления конкуренции, всесторонний анализ финансовых данных становится важным инструментом для принятия эффективных управленческих решений.
В рамках исследования необходимо рассмотреть различные методы и подходы, используемые для оценки финансовых результатов деятельности предприятий. Будут изучены как количественные, так и качественные методы, применяемые в управленческой практике, а также современные технологии, позволяющие более точно и эффективно оценивать финансовое состояние компании.
Особое внимание будет уделено сопоставлению классических методов анализа с современными подходами, основанными на применении информационных технологий и аналитических систем. Это позволит определить преимущества и недостатки различных методик и обосновать выбор наиболее подходящего инструментария для достижения поставленных целей исследования. Целью изучения методов и методик деятельности предприятия является определение оптимальной схемы анализа финансовых результатов.
Методологические подходы к анализу финансовых результатов в рыночной экономике опираются на универсальную модель, применимую ко всем предприятиям, независимо от формы собственности и организационно-правовой структуры. Основным фокусом анализа является разработка и обоснование управленческих решений, направленных на повышение эффективности работы организации . Для успешного анализа финансовых результатов необходимо тщательно изучить структуру прибыли, ее динамику, а также показатели доходов от реализации продукции и услуг .
Анализ финансовых результатов предполагает детальное изучение отчета о прибылях и убытках с учетом как абсолютных, так и относительных показателей. В этой связи применяются различные методы анализа: горизонтальный и вертикальный. Горизонтальный анализ позволяет сравнивать текущие показатели с данными за предыдущие периоды, а вертикальный анализ дает возможность оценить долевой вклад каждого элемента финансовой отчетности в общий результат . Использование этих методов способствует более глубокому пониманию финансового здоровья компании.
Не существует единой, строго регламентированной схемы анализа финансовых результатов, однако специалисты, такие как Т. Н. Мехедова и К. Ю. Фетисова, выделяют определенные этапы, которые составляют общепринятый подход.
Первоначально проводится горизонтальный и вертикальный анализ с упором на величину абсолютных значений, затем, на втором этапе, рассчитываются относительные показатели, включая рентабельность. Третий этап предполагает углубленное исследование влияния различных факторов на финансовые итоги, учитывая как абсолютную величину прибыли, так и показатели рентабельности. Такой поэтапный подход позволяет получить наиболее всестороннее представление о финансовом положении компании.
Дополнительно, Г. В. Савицкая разработала оригинальную методику анализа финансовых результатов, представленную в виде интуитивно понятной схемы (рисунок 1) . Эта методика способна дополнить существующие подходы, предоставляя новые возможности для детального анализа финансовых показателей предприятий.

Рисунок 1 - Методика анализа финансовых результатов компании по Г. В. Савицкой

К числу основных методов, применяемых при оценке прибыльности и рентабельности компании, относятся те, что представлены на рисунке 2 .

Рисунок 2 - Meтoды анализа показателей прибыли и рентабельности организации

Итоги анализа финансовых результатов и их потенциальные последствия наглядно представлены на рисунке 3 .

Рисунок 3 - Основные задачи при проведении анализа финансовых результатов организации

Финансовый результат играет важную роль в оценке эффективности деятельности предприятия на разных этапах его развития. Он формируется прежде всего через прибыль и убытки, возникшие за отчетный период. Прибыль, являясь основным источником увеличения финансовых ресурсов компании, является ключевым индикатором ее состояния.
Валовая прибыль, определяемая как разница между выручкой от реализации продукции (без учета косвенных налогов) и ее себестоимостью, имеет важное значение, поскольку является базой для дальнейшего анализа и расчета.
Чистая прибыль, в свою очередь, отражает общую эффективность работы компании и показывает результативность усилий в течение определенного периода.
Совокупный финансовый результат включает не только чистую прибыль, но и результаты, связанные с добавочным капиталом, обеспечивая тем самым более полное понимание финансового положения предприятия. Нераспределенная чистая прибыль, остающаяся после выплаты дивидендов акционерам, оказывает существенное влияние на возможность реинвестиций и перспективы будущего развития компании.
Для более глубокого анализа этих показателей обратитесь к таблице 1 , содержащей подробное описание финансовых результатов.
Таблица 1 - Основные финансовые показатели предприятия
Показатель Формула Характеристика
Чистая прибыль ЧП = B-CC-УP-
KP + ПД - ПР - НП ЧП - чистая прибыль
В - выручка;
CC - себестоимость продаж
YP и KP - управленческие и коммерческие
расходы
ПД и ПР - прочие доходы и расход
НП - налог на прибыль
Совокупный
финансовый результат периода СФРп= ЧП + РПва
+PПO СФРп - совокупный финансовый результат
периода
РПва - значение переоценки внеоборотных
активов, не включаемых в чистую прибыль (убыток) периода
PПO - значение от прочих операций, не
включаемый в чистую прибыль (убыток)
периода
Нераспределенная
чистая прибыль периода НРПп = ЧП - PK - д НРПп -нераспределенная чистая прибыль
периода
ЧП - чистая прибыль
PK - отчисления в резервные фонды предприятия
Д - дивиденды учредителям

Расчет нераспределенной прибыли предприятия за определенный период основывается на разнице между объемами прибыли на начало и конец этого периода. Данный показатель важен для оценки финансовых результатов и анализа эффективности компании на протяжении выбранного времени. Анализ прибыли до налогообложения дает представление об управлении компанией, связанном с доходами и расходами. Компенсация роста прочих доходов увеличением прочих расходов может указывать на то, что прибыль до налогообложения растет быстрее прибыли от основной деятельности, подчеркивая необходимость контроля всех источников доходов для предотвращения финансовых проблем.
При сравнении финансовых результатов компании используют как абсолютные, так и относительные показатели. Абсолютные показатели включают различные виды прибыли – чистую прибыль, прибыль до налогообложения и прибыль от продаж за отчетный период , обеспечивающие глубокий анализ экономических результатов организации. Рентабельность, отражающая эффективность использования ресурсов, подразделяется на категории: рентабельность капитала (соотношение прибыли к среднегодовой стоимости капитала), рентабельность производственной деятельности (оценка эффективности использования ресурсов для получения прибыли) и рентабельность продаж (прибыль на единицу инвестированных средств в продажи). Относительные показатели взаимосвязи прибыли с капиталом и расходами имеют большое значение для анализа финансовой деятельности, и расчеты выполняются по специальным формулам, как показано, например, в таблице 2 . Комплексный анализ прибыльности и рентабельности необходим для определения сильных и слабых сторон финансового состояния предприятия.
Таблица 2 содержит информацию о показателях рентабельности.



Таблица 2 - Показатели рентабельности
Название
показателя Формула Характеристика
Рентабельность
продаж Прибыль от продаж /
выручку от продаж Свидетельствует о том сколько прибыли от
продаж сможет прийти на 1 рубль выручки
Чистая
рентабельность Чистая прибыль /
выручку от продаж Показывает какова величина чистой прибыли
приходящаяся на 1 рубель выручки полученной от деятельности организации
Бухгалтерская
рентабельность обычной деятельности Прибыль до
налогообложения / выручку от продаж Показывает то ,сколько прибыли до
налогообложения придется на 1 рубль выручки (Каков будет уровень прибыли до того, как выплатят налог)
Экономическая
рентабельность Чистая прибыль /
средняя стоимость имущества Отражает эффективность использования
всего имущества организации
Рентабельность
собственного капитала Чистая прибыль /
Средняя стоимость собственного капитала Свидетельствует об эффективности
использования собственного капитала организации
Валовая
рентабельность Прибыль валовая /
выручку от продаж Отражает величину валовой прибыли
приходящийся на каждый рубель выручки
Затратаотдача а) Прибыль от продаж /
затраты на производство и реализацию продукции а) Отражает величину прибыли
приходящейся на каждый рубль затрат
6) Чистая прибыль /
Затраты на производство и реализацию продукции 6) Отражает ве+ВбО11 личину прибыли
приходящейся на каждый рубль затрат

Экономическая эффективность предприятия существенно влияет на его работу и процессы принятия решений ключевыми заинтересованными сторонами — акционерами, инвесторами и партнерами. Эти решения определяют финансовую стабильность и благополучие организации, поэтому планирование и поиск способов улучшения финансовых показателей крайне актуальны .
Анализ финансовых результатов является важной составляющей управления предприятием и его стратегического развития. В рамках исследования представлены основные методы и методики оценки финансовых результатов, включая горизонтальный и вертикальный анализ, анализ рентабельности и сравнительный анализ. Изучение информации о методах и методиках позволяет выделить основные этапы анализа финансовых результатов, изображенные на рисунке 4.

Рисунок 4 - Этапы анализа финансовых результатов деятельности предприятия

Каждый метод имеет свои особенности и выбирается в зависимости от целей анализа, размера предприятия и специфики его деятельности. Эффективное применение этих методов помогает не только оценить текущее состояние финансовых результатов, но и разработать рекомендации по их улучшению, способствуя устойчивому развитию предприятия. Результаты анализа послужат основой для принятия обоснованных управленческих решений, направленных на оптимизацию финансовых показателей и повышение конкурентоспособности компании на рынке.