Переменные процентные ставки и реинвестирование

Введение
Предметом изучения курса финансовой математики является выбор условий финансовой сделки между субъектами финансового рынка и расчет параметров этой сделки.
Курс финансовой математики состоит из двух разделов: разовые пла-тежи и потоки платежей. Разовые платежи — это финансовые сделки, при ко-торых каждая сторона, при реализации условий контракта выплачивает сумму денег только один раз (либо дает в долг, либо отдает долг). Потоки платежей — это финансовые сделки, при которых каждая сторона при реа-лизации условий контракта производит не менее одного платежа.
В финансовой сделке участвуют две стороны — кредитор и заемщик. Каждой стороной может быть как банк, так и клиент. Основная финансовая сделка — предоставление некоторой суммы денег в долг. Деньги не равно-сильны относительно времени. Современные деньги, как правило, ценнее бу-дущих. Ценность денег во времени отражается в величине начисляемых про-центных денег и схеме их начисления и выплаты.
Математическим аппаратом для решения таких задач является понятие "процентов" и арифметической и геометрической прогрессии.
Цель курсовой работы – изучить переменные процентные ставки и ре-инвестирование.
Задачи курсовой работы:
1 изучить теоретические подходы переменной процентной ставки;
2. произвести расчет процентных ставок.

1 Теоретические подходы переменной процентной ставки
Процентная ставка — относительная величина дохода за фиксирован-ный отрезок времени. Отношение дохода (процентных денег — абсолютная величина дохода от представления денег в долг) к сумме долга.
Период начисления — это временной интервал, к которому приуроче-на процентная ставка, его не следует путать со сроком начиления. Обычно в качестве такого периода принимаю год, полугодие, квартал, месяц, но чаще всего дело имеют с годовыми ставками.
Капитализация процентов — присоединение процентов к основной сумме долга.
Наращение — процесс увеличения суммы денег во времени в связи с присоединением процентов.
Дисконтирование — обратно наращению, при котором сумма денег, относящаяся к будущему уменьшается на величину соответствующую дис-конту (скидке).
Величина называется множителем наращения, а величи-на — множителем дисконтирования при соответствующих схемах.
Интерпретация процентной ставки
При схеме "простых процентов" исходной базой для начисления про-центов в течение всего срока долга на каждом периоде применения процент-ной ставки является первоначальная сумма долга .
Заключение
При схеме "простых процентов" исходной базой для начисления про-центов в течение всего срока долга на каждом периоде применения процент-ной ставки является первоначальная сумма долга
При схеме "сложных процентов" (для целых ) (сложный дисконт) — исходной базой для начисления процентов в течение всего срока на каждом периоде применения учетной ставки является сумма долга в конце каждого периода.
Важным макроэкономическим показателем выступает процентная став-ка. Процентная ставка — это плата за деньги, предоставляемые в кредит. Были времена, когда законом не допускалось вознаграждение за то, что не-израсходованные, заемные деньги давали в заем. В современном мире широ-ко пользуются кредитами, за пользование которыми устанавливается про-цент. Поскольку процентные ставки измеряют издержки использования де-нежных средств предпринимателями и вознаграждение за неиспользование денег потребительским сектором, то уровень процентных ставок играет зна-чительную роль в экономике страны в целом.
Однако как бы ни отличались ставки процента, все они находятся под воздействием рыночного механизма: если предложение денег уменьшается, то процентные ставки увеличиваются, и наоборот. Именно поэтому рассмот-рение всех процентных ставок можно свести к изучению закономерностей одной процентной ставки и в дальнейшем оперировать термином "процент-ная ставка"