Основной капитал предприятия и его оценка на примере АО Тинькофф банк

Впервые разделение капитала на основной и оборотный предложил знаменитый шотландский экономист XVIII века – Адам Смит в своей работе о природе капитала, его накоплении и применении. Он полагал, что затраты на орудия земледелия в виде денежных средств, являются основным капиталом, а в свою очередь затраты на оплату труда рабочих являются оборотным капиталом .
Позже Витте С.Ю. в своем труде о народном и государственном хозяйстве также указывал, что основной капитал – это капитал, выраженный в прочной форме, то есть в форме, неоднократно участвующей в производстве продукции .
Для того чтобы дать критическую оценку того, что же понимается под основным капиталом в настоящее время, проведем сравнительный анализ взглядов на данный вопрос таких современных экономистов, как Кириченко Т. В., Бурмистрова Л. М., Ковалева А.М., Конищева М.А., Скамай Л.Г. и Самылин А.И., составив схему, представленную на рисунке 1.1.
В целом, согласно схеме, на рисунке 1.1, все рассматриваемые экономисты отмечали в своих работах, что основной капитал является финансовыми вложениями организации в основные средства, следовательно, они продолжают идею Адами Смита о том, что к основному капиталу относятся средства труда в материальном выражении.




Рис.1.1 - Анализ ряда научных трактовок категории «основной капитал»

В остальном же, экономисты разделились на два лагеря. Бурмистрова Л. М. и Самылин А.И. строго придерживаются взглядов Адами Смита и считают, что только основные средства и ничто более не составляют основной капитал организации .
В то же время, Кириченко Т. В., Ковалева А.М. и Скамай Л.Г. отмечают, что основной капитал характеризует часть капитала, инвестированную во все виды внеоборотных активов, так как данное понятие шире и наиболее полно описывает представление Адама Смита об основном капитале .
Таким образом, проведя сравнительный анализ взглядов различных экономистов, авторы данной работы придерживаются позиции Кириченко Т. В. и других, согласно которому основной капитал — это совокупность финансовых вложений организации во все виды ее внеоборотных активов. Это обусловлено тем, что именно под внеоборотными активами на сегодняшний день понимаются средства труда, то есть это имущество организации, используемое более 12 месяцев, не меняющее свою форму в процессе производства и многократно в нем участвующее.
Как отмечает Кириченко Т. В. в своей работе «Финансовый менеджмент», основной капитал организации обладает следующими характеристиками: он используется для проведения основных операций компании, имеет срок службы более года и способен приносить экономическую пользу в долгосрочной перспективе. Необоротные активы, в свою очередь, отражаются в бухгалтерском балансе организации и учитываются в специально предназначенном для этого разделе Плана счетов. В бухгалтерском балансе они представлены в виде стоимостной оценки на определенную дату в разделе, посвященном необоротным активам .
Вывод. Таким образом, понятие основного капитала, введенное в XVIII веке А. Смитом, за последние несколько десятков лет претерпело некоторые изменения. Безусловно, главное понимание сущности основного капитала как основных средств организации осталось неизменным, однако всё чаще многие современные экономисты несколько расширяют данное понятие до внеоборотных активов организации. Это обусловлено, прежде всего, тем, что в составе активов организации с каждым годом увеличивается нематериальная часть в виде нематериальных активов и научно-исследовательских разработок.
В целом, проведя сравнительный анализ взглядов отдельных экономистов, в результате рассмотрения особенностей законодательства в области бухгалтерского учета, авторы придерживаются позиции, что основной капитал организации есть не что иное, как внеоборотные активы организации, которые отражаются в стоимостном эквиваленте в бухгалтерском балансе в разделе I «Внеоборотные активы».

1.2 Оценка эффективности использования основного капитала

Основной капитал (внеоборотные активы) включает в себя базовые элементы ресурсного потенциала хозяйствующих субъектов, поскольку участвует многократно в их воспроизводственных процессах, обеспечивающих общество необходимыми материальными и нематериальными благами, устойчивое социальное положение страны, ее регионов, их муниципальных образований. От его состава и структуры, состояния и движения зависит также финансовое состояние хозяйствующих субъектов .
В свете такого важного значения основного капитала для хозяйствующих субъектов автор считает целесообразным сформировать методики исчисления показателей эффективности его использования для того, чтобы руководство могло объективно оценивать результативность и затратность деятельности и осуществлять мероприятия в области капитальных (вещественных и невещественных) и долгосрочных ликвидных вложений. Данные методики должны отвечать сущности и содержанию эффективности как экономической категории, поэтому следует опираться на доходы (гарантированный результат) и расходы (регулярные затраты на обслуживание капитальных вложений и долгосрочных ликвидных вложений) и ориентироваться на прямые и косвенные общие и частные показатели эффективности использования основного капитала. Руководствуясь такими принципами, построим методики для расчета искомых показателей, позволяющие определить доходность (результативность) и расходность (затратность) основного капитала по всем элементам и отдельно по расходам (издержкам) на обслуживание капитальных и долгосрочных ликвидных вложений, иными словами, создадим инструментарий по непосредственной и опосредованной оценкам их эффективности в целом и в частности. Рассмотрим авторский инструментарий общего и частного характера.
В силу вышесказанного, к общим показателям эффективности использования основного капитала следует относить такие формулы :

Эфок (п) = Дод + Дпдд + Дпкд / Рокв + Кодлв, (1.1)

где Эфок (п) – совокупный прямой показатель эффективности использования основного капитала;
Дод – доходы от основной (операционной) деятельности, руб.;
Дпдд – доходы от прочей долгосрочной деятельности, руб.;
Дпкд – доходы от прочей краткосрочной деятельности, руб.;
Рокв – расходы на обслуживание капитальных вложений, руб.;
Роллв – расходы на обслуживание долгосрочных ликвидных вложений, руб.;