Анализ динамики и структуры активов и капитала

имущества. Основной удельный вес в запасах приходится на запасы сырья и материалов для производства выпускаемой продукции.
Анализ динамики имущества по абсолютному значению показывает прирост суммы на конец 2015 года по отношению к концу 2014 года –на 5269 тыс.руб., в том числе прирост внеоборотных активов-104 тыс.руб., прирост оборотных активов-5165 тыс.руб.; на конец 2016 года по отношению к концу 2015 года –прирост на 2773 тыс.руб., в том числе прирост внеоборотных активов на 141 тыс.руб., рост оборотных активов на 2632 тыс.руб.-в основном, за счет роста запасов и дебиторской задолженности.
Динамика источников финансирования в течение 2014-2016 годов представлена на рисунке 3.1. Анализ источников финансирования имущества позволяет отметить, что в 2014 году привлеченные средства составили -89,7%, в 2015 году-81,8%; в 2016 году-79,8% от всей суммы источников финансировании.

Рисунок 3.1-Динамика источников финансирования, тыс.руб.
Собственный капитал составляет, соответственно: в 2014 году-10,3%, в 2015 году-18,2%; в 2016 году-20,2% от всей суммы источников финансировании. Наблюдается рост собственных источников финансирования к 2016 году, что положительно характеризует финансовую деятельность предприятия.
Привлеченные источники представлены краткосрочными обязательствами. В составе краткосрочных обязательств -краткосрочные займы и кредиторская задолженность. Таким образом, анализ источников финансирования ООО «Рок Солид» позволяет отметить, что предприятие осуществляет свою деятельность, в основном, за счет привлеченных источников. Необходимо увеличение собственных средств, что можно достигнуть ростом объемов продаж продукции и получением прироста чистой прибыли.

3.2. Анализ финансовой устойчивости, платежеспособности и оборачиваемости
Оценка платежеспособности организации с расчетом коэффициентов платежеспособности на основании отчетной формы №1 «Баланс предприятия на 31.12.2016 года» представлена в таблице 3.2.
Таблица 3.2-Оценка платежеспособности
№ Показатели Формула 2014 год 2015 год 2016 год
1 Коэффициент текущей ликвидности ОА/КО 0,65 0,77 0,81
Оборотные активы ОА 23941 29106 31738
Краткосрочные обязательства КО 36955 37999 39272
2 Коэффициент быстрой ликвидности (ДС+ФВ+ДЗ)/КО 0,34 0,38 0,41
Денежные средства ДС 1253 1399 1167
Финансовые вложения ФВ 0,00 0,00 0,00
Дебиторская задолженность ДЗ 11194 13218 15102
Краткосрочные обязательства КО 36955 37999 39272
3 Коэффициент абсолютной ликвидности (ДС+ФВ)/КО 0,03 0,04 0,03
Денежные средства ДС 1253 1399 1167
Финансовые вложения ФВ 0,00 0,00 0,00
Краткосрочные обязательства КО 36955 37999 39272
Примечание: данные сформированы по данным годовой отчетности предприятия



Комментарии к расчетам таблицы 3.2:
1.Коэффициент быстрой ликвидности показывает платежные возможности предприятия в перспективе. Значение этого коэффициента с 2014 года по 2016 год составляло значение ниже нормативного (>1 и выше) с динамикой роста к концу 2016 года.
2.Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какая часть краткосрочных обязательств предприятия может быть погашена срочно. Нормативное значение показателя составляет - 0,2-0,5. Значение этого коэффициента с 2014 года по 2016 год составляло значение ниже нормативного.
3.Коэффициент текущей ликвидности показывает общий уровень платежеспособности организации. Нормативное значение показателя составляет- от 1 до 2. Значение коэффициента с 2014 года по 2016 год составляло значение ниже нормативного, что показывает низкий общий уровень платежеспособности организации. Наблюдается динамика роста показателя к 2016 году.
Проведенный анализ платежеспособности выявил низкий уровень платежеспособности предприятия по основным показателям.
Анализ финансовой устойчивости предприятия по абсолютным показателям приведен в таблице 3.3; по коэффициентам-в таблице 3.4.
Таблица 3.3-Анализ финансовой устойчивости по абсолютным показателям
№ Показатели расчет на конец 2014 года на конец 2015 года на конец 2016 года

1. Величина запасов и
затрат ЗЗ=З+НДС 11494 14489 15469
Запасы З 11097 14064 14957
Налог на добавленную стоимость НДС 397 425 512
2. Собственные оборотные
средства СОС=СК-ВОА -13014 -8893 -7534
Капитал и резервы СК 4241 8466 9966
Внеоборотные активы ВОА 17255 17359 17500
Продолжение таблицы 3.2
№ Показатели расчет на конец 2014 года на конец 2015 года на конец 2016 года

3. Перманентный капитал ПК=(СК+ДО)-ВОА -13014 -8893 -7534
Капитал и резервы СК 4241 8466 9966
Внеоборотные активы ВОА 17255 17359 17500
Долгосрочные обязательства ДО 0 0 0
4. Все источники ВИ=(СК+ДО+КЗ)-ВОА 7021 13857 16862
Капитал и резервы СК 4241 8466 9966
Внеоборотные активы ВОА 17255 17359 17500
Долгосрочные обязательства ДО 0 0 0
Краткосрочные займы и кредиты КЗ 20035 22750 24396
5. Излишек(недостаток)
собственных оборотных средств СОС-ЗЗ -24508 -23382 -23003
6. Излишек(недостаток)
перманентного капитала ПК-ЗЗ -24508 -23382 -23003
7. Излишек(недостаток)
всех источников ВИ-ЗЗ -4473 -632 1393
Примечание: данные сформированы по данным годовой отчетности предприятия
Приведенные данные таблицы 3.2 показывают:
2014 год; ФУ(-24508;-24508;-4473)=(0,0,0)
2015 год; ФУ(-23382;-23382;-632)=(0,0,0)
2016 год; ФУ(-23003;-23003;1393)=(0,0,1)
Финансовое положение на конец 2014-2015 годов можно оценить как кризисное, поскольку у предприятия не хватало даже всех источников для покрытия запасов и затрат; на конец 2016 года-как неустойчивое финансовое положение, т.к. всех источников достаточно для покрытия запасов и затрат. Наблюдается улучшение к концу 2016 года.



Таблица 3.3-Анализ финансовой устойчивости по коэффициентам
№ Показатели Алгоритм расчета
или код
стр.ф.№1
Рекомендуемое значение на
конец
2014 года на
конец
2015 года на
конец 2016 года
1. Коэффициент финансовой независимости СК/ВБ >,=0,5 0,103 0,182 0,202
Собственные средства СК 4241 8466 9966
Всего источников средств ВБ 41196 46465 49238
2. Коэффициент долга (ДО+КО)/ВИ <0,4 0,49 0,49 0,50
Привлеченные средства ДО 0 0 0
КО 20035 22750 24396
Всего источников средств ВИ 41196 46465 49238
3. Коэффициент соотношения заемных и собственных средств (КО+ДО)/СК <0,7 4,7 2,7 2,4
Привлеченные средства ДО 0 0 0
КО 20035 22750 24396
Собственные средства СК 4241 8466 9966
4. Коэффициент маневренности (СК-ВОА)/СК 0,2-0,5 -3,1 -1,1 -0,8
Собственные средства СК 4241 8466 9966
Внеоборотные активы ВОА 17255 17359 17500
5. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (СК+ДО)-ВОА/ОА >0,1 -0,54 -0,31 -0,24
Собственные средства СК 4241 8466 9966
Долгосрочные источники ДО 17255 17359 17500
Внеоборотные активы ВОА 23941 29106 31738
Оборотные активы ОА 7598 8053 7742
Примечание: данные сформированы по данным годовой отчетности предприятия
Анализ финансовой устойчивости таблицы 3.3 показывает следующее:
1.Коэффициент финансовой независимости ниже нормативного значения – более 0,5, что свидетельствует о внешней зависимости предприятия. Наблюдается динамика роста показателя к 2016 году.
2.Коэффициент долга в 2014-2016 годах выше нормативного значения, что свидетельствует о развитии предприятия преимущественно за счет привлеченных источников с динамикой роста показателя к 2016 году.
3.Коэффициент соотношения заемных и собственных средств в 2014-2016 годах выше нормативного значения –0,7, что свидетельствует о внешней зависимости предприятия.