Бизнес план: сущность и структура.

Паркетная доска бывает конструкции двух видов:
- трехслойная паркетная доска состоит их трех слоев натуральной древесины. Направление волокон среднего слоя перпендикулярно направлению волокон верхнего и нижнего слоев. Верхний слой паркетной доски - ламель из ценной породы древесины, а нижние состоят из дешевых пород (сосна, тополь, береза, эвкалипт и т.д.);
- многослойная паркетная доска, так же известна как инженерная доска. В данной конструкции функционал среднего и нижнего слоев выполняет многослойная конструкция из древесно-слоистой плиты (фанеры). Для удобства конечного пользователя, производители профилируют паркетную доску, тонируют (окрашивают), а также наносят финишные покрытия (лак, масло, воск). Различные виды паркета отличаются по виду древесины и размерам. Верхний декоративный слой может выполняться из традиционных и экзотических пород деревьев. Каждый сорт отличается друг от друга по цвету, твердости и рисунку. Современные технологии способны придавать дереву различные оттенки, поверхность делать шероховатой, вносить элемент старения.
Сырьем для изготовления паркета являются следующие породы дерева: дуб, бук, орех, ясень, шоколадное дерево, олива (рисунок 4).


Рисунок 4 - Виды паркета [31]

Сверху изделие покрывается специальными лаками и маслами, которые делают поверхность ровной, прочной и стойкой к разным механическим воздействиям. Лаковое покрытие придает паркету насыщенность и четкость. Благодаря замковому соединению процесс сборки не отнимает много времени. Поверхность приятная на ощупь. Продукция имеет высокие звукоизоляционные характеристики и не накапливает статического электричества. При подборе оборудования для производства паркета следует учитывать, какой вид паркета будет выпускаться. Эконом-вариант потребует меньше инвестиций, а производство дорогостоящих элитных видов повлечет приобретение дополнительного оборудования.
Основные недостатки продукта: изделие следует защищать от влияния высоких температур и влаги; портят структуру полотна химические реагенты и влага; односторонняя направленность узора.
Достоинства: отлично подходит для оформления интерьера в классическом стиле; сразу готово к применению после приобретения; длительный срок эксплуатации; простота монтажа за счет удобного замкового соединения; гибкость и устойчивость к внешним воздействиям; многообразие цветовой гаммы.
Таким образом, недостатки материала перекрываются его функциональностью и практичностью. Это экологически чистый продукт и настоящее деревянное покрытие. Длину полос можно подогнать под размеры комнаты, достаточно отрезать лишний кусок специальным ножовочным полотном. По всем четырем сторонам изделие имеет специальные боковые и торцевые замки, которые при замыкании с другой полосой обеспечивают жесткость соединения. После покупки материал не требует дополнительного обслуживания и подготовки к укладке. Изделие можно укладывать на пол с подогревом, предварительно проложив гидроизоляцию.
Основным оборудованием создаваемого подразделения являются автоматическая линия A.COSTA (PAL/6C+INTE/6) предназначена для производства штучного паркета . Паркетная линия состоит из следующих узлов:
- автоподатчик;
- автоматический 6-ти шпиндельный продольно-строгальный паркетный станок мод. PAL/6C;
- транспортер;
- автоматический 2-x сторонний шипорезный станок мод. INTE/6 (рисунок 5).
Производительность линии 350 м2 / 8 часов.


Рисунок 5 - Автоматическая линия A.COSTA (PAL/6C+INTE/6) [32]


Обслуживать линию будут 2 оператора (основной производственный персонал) и 3 разнорабочих (вспомогательный производственный персонал).
Создаваемое производственное подразделение будет представлять собой отдельную бизнес-линию (центр ответственности) предприятия со своей управленческой отчетностью и руководителем, отвечающим только за результаты работы этого подразделения.
Таблица 2 предназначена для описания графика капитальных вложений и расчета амортизационных отчислений по проекту.

Таблица 2 - Расчет амортизации по основным средствам проекта, тыс. руб.
Показатели
«0» Даты
ИТОГО
2025 2026 2027 2028 2029
Оборудование 6 827 0 0 0 0 0 6 827
сумма платежей без НДС 5 689 0 0 0 0 0 5 689
Амортизация - 1 138 1 138 1 138 1 138 1 138 5 689
накопленная амортизация 0 1 138 2 276 3 414 4 551 5 689 -
остаточная стоимость 5 689 4 551 3 414 2 276 1 138 0 -
выплаченный НДС 1 138 0 0 0 0 0 1 138
зачет НДС 0 1 138 0 0 0 0 1 138

Ежегодная сумма амортизации составит 1 138 тыс. руб.
Затраты на оплату труда работников представлены в таблице 2.3.

Таблица 3 - Контингент работников подразделения и фонд оплаты их труда
Показатели Кол-во, чел. Мес. оклад, тыс. руб. Годы ИТОГО
2025 2026 2027 2028 2029
Основной производственный
персонал (операторы) 2 45 1 080 1 080 1 080 1 080 1 080 5 400
Вспомогательный производственный персонал (разнорабочие) 3 25 900 900 900 900 900 4 500
Административный персонал (руководитель) 1 50 600 600 600 600 600 3 000
Прочий персонал (бухгалтер и менеджер) 2 30 720 720 720 720 720 3 600
= Итого, тыс. руб. 3 300 3 300 3 300 3 300 3 300 16 500
Начисленные страховые взносы, тыс. руб. 990 990 990 990 990 4 950
Зарплата со страховыми взносами,
тыс. руб. 4 290 4 290 4 290 4 290 4 290 21 450

Предполагаемый ассортимент и объем основных видов паркета создаваемого подразделения представлен в таблице 4.

Таблица 4 - Планируемые объемы реализации и цены на продукцию
Показатели Годы ИТОГО
2025 2026 2027 2028 2029
ОБЪЕМЫ РЕАЛИЗАЦИИ, в кв. м
Papa Carlo Дуб Рустик 1 000 1 000 1 000 1 000 1 000 5 000
Papa Carlo Дуб Натуральный 1 000 1 000 1 000 1 000 1 000 5 000
Papa Carlo Дуб Экстра 900 900 900 900 900 4 500
Мербау Селект N 700 700 700 700 700 3 500
Мербау Селект L 700 700 700 700 700 3 500
Мербау Селект M 700 700 700 700 700 3 500
Мербау Селект D 500 500 500 500 500 2 500
Мербау Komofloor 400 400 400 400 400 2 000
ЦЕНА РЕАЛИЗАЦИИ (за единицу, с НДС), тыс. руб.
Papa Carlo Дуб Рустик 2,00 2,10 2,20 2,20 2,30 -
Papa Carlo Дуб Натуральный 2,30 2,40 2,50 2,60 2,70 -
Papa Carlo Дуб Экстра 2,70 2,80 2,90 3,00 3,10 -
Мербау Селект N 5,20 5,40 5,60 5,80 6,00 -
Мербау Селект L 5,90 6,10 6,40 6,60 6,90 -
Мербау Селект M 6,00 6,20 6,50 6,70 7,00 -
Мербау Селект D 6,00 6,20 6,50 6,70 7,00 -
Мербау Komofloor 9,50 9,80 10,20 10,60 11,00 -

Продолжение таблицы 4
Показатели Годы ИТОГО
2025 2026 2027 2028 2029
ДОХОДЫ ОТ ПРОДАЖ, тыс. руб.
Papa Carlo Дуб Рустик 2 000 2 100 2 200 2 200 2 300 10 800
Papa Carlo Дуб Натуральный 2 300 2 400 2 500 2 600 2 700 12 500
Papa Carlo Дуб Экстра 2 430 2 520 2 610 2 700 2 790 13 050
Мербау Селект N 3 640 3 780 3 920 4 060 4 200 19 600
Мербау Селект L 4 130 4 270 4 480 4 620 4 830 22 330
Мербау Селект M 4 200 8 680 9 100 9 380 9 800 41 160
Мербау Селект D 3 000 3 100 3 250 3 350 3 500 16 200
Мербау Komofloor 3 800 3 920 4 080 4 240 4 400 20 440
= Итого 25 500 30 770 32 140 33 150 34 520 156 080
к оплате от покупателей без НДС 21 250 22 748 23 750 24 498 25 500 117 747
НДС на поставленную продукцию 4 250 8 022 8 390 8 652 9 020 38 333

Материальные затраты представлены в таблице 5.

Таблица 5 - Материальные затраты, тыс. руб.
Показатели Годы ИТОГО
2025 2026 2027 2028 2029
Паркетный лак 20 20 20 20 20 100
Паркетный клей 240 260 270 280 290 1 340
Древесина 15 042 16 095 17 222 18 427 19 717 86 503
= Итого 15 302 16 375 17 512 18 727 20 027 87 943
затраты на сырье и материалы без НДС 12 752 13 646 14 593 15 606 16 689 73 286
зачет НДС 2 550 2 729 2 919 3 121 3 338 14 657

Цены на сырье и материалы, а также готовую продукцию корректируются с учетом инфляции.
К общехозяйственным расходам относятся:
1) арендные платежи – 80 000 руб. в мес. * 12 мес. = 960 000 руб. в год;
2) платежи за коммунальные услуги – 50 000 руб. в мес. * 12 мес. =
= 600 000 руб. в год.
Для реализации проекта планируется привлечение кредита в сумме 7 500 тыс. руб. с годовой процентной ставкой 20,0% (таблица 6).
Основная сумма кредита предназначена для приобретения автоматической линии для производства штучного паркета.
Таблица 6 - График кредитования проекта, тыс. руб.

Показатели
"0" Годы
ИТОГО
2025 2026 2027 2028 2029
Сумма кредита 7 500 0 0 0 0 0 7 500
Погашение кредита 0 1 008 1 209 1 451 1 742 2 090 7 500
Выплата процентов по кредиту - 1 500 1 298 1 057 766 418 5 039
Долг на конец текущего периода 7 500 6 492 5 283 3 831 2 090 0 -

В таблице 7 приведены налоги проекта.

Таблица 7 - Налоговое окружение проекта
Наименование "0" Годы ИТО-ГО
2025 2026 2027 2028 2029
1. НДС (20%)
НДС полученный, тыс. руб. 0 4 250 8 022 8 390 8 652 9 020 38 333
НДС уплаченный, тыс. руб. 1 138 2 834 3 004 3 194 3 396 3 613 17 180
Платежи НДС в бюджет (или возврат из бюджета), тыс. руб. 0 278 5 017 5 196 5 255 5 407 21 154
2. Страховые взносы (30%), тыс. руб. 990 990 990 990 990 4 950
3. Налог на имущество (2,2%), тыс. руб. 113 88 63 38 13 313
средняя стоимость имущества за период, тыс. руб. 5 120 3 982 2 845 1 707 569 -
4. Налог на прибыль (25%)
Налог на прибыль, тыс. руб. 3 221 301 313 386 1 223
прибыль до налогообложения, тыс. руб. 11 882 1 202 1 253 1 544 4 892
Суммарные налоговые выплаты, тыс. руб. 0 1 380 6 311 6 545 6 591 6 790 27 617

В таблице 8 приведен отчет о прибылях и убытках проекта.

Таблица 8 - Отчет о прибылях и убытках проекта, тыс. руб.
Показатели Годы
ИТОГО
2025 2026 2027 2028 2029
Выручка 21 250 22 748 23 750 24 498 25 500 117 747
- Себестоимость продаж 19 521 20 374 21 321 22 334 23 417 106 967
материалы и комплектующие 12 752 13 646 14 593 15 606 16 689 73 286
оплата труда 3 300 3 300 3 300 3 300 3 300 16 500
страховые взносы 990 990 990 990 990 4 950
общепроизводственные расходы 1 342 1 300 1 300 1 300 1 300 6 542
амортизация 1 138 1 138 1 138 1 138 1 138 5 689
Валовая прибыль 1 729 2 375 2 429 2 165 2 083 10 780
Коммерческие и админ. расходы 85 85 85 85 85 424
Прибыль (убыток) от продаж 1 644 2 290 2 344 2 080 1 998 10 356
- Налог на имущество 113 88 63 38 13 313
- Проценты к уплате 1 500 1 298 1 057 766 418 5 039
Прибыль до налогообложения 31 904 1 225 1 276 1 568 5 004
- Налог на прибыль 6 181 245 255 314 1 001
Чистая прибыль (убыток) 25 723 980 1 021 1 254 4 003
Выручка формируется на основе показателей дохода от продаж (таблица 4) за вычетом НДС (20%).
В отчете о движении денежных средств представлены денежные потоки от всех видов деятельности по проекту (таблица 9).

Таблица 9 - Отчет о движении денежных средств проекта, тыс. руб.
Показатели "0" Годы ИТОГО
2025 2026 2027 2028 2029
Поступления от продаж 0 25 500 30 770 32 140 33 150 34 520 156 080
Материальные затраты 0 -15 326 -16 401 -17 539 -18 755 -20 056 -88 077
Заработная плата 0 -3 300 -3 300 -3 300 -3 300 -3 300 -16 500
Общие затраты 0 -1 710 -1 660 -1 660 -1 660 -1 660 -8 350
Налоги 0 -1 380 -6 311 -6 545 -6 591 -6 790 -27 617
Выплата процентов 0 -1 500 -1 298 -1 057 -766 -418 -5 039
Денежные потоки от операционной деятельн. 0 2 284 1 799 2 040 2 077 2 296 10 496
Инвестиции в оборудование -6 827 0 0 0 0 0 -6 827
Инвестиции в оборотный капитал 0 855 787 40 -24 21 1 680
Денежные потоки от инвестиционной деятельн. -6 827 855 787 40 -24 21 -5 147
Поступление кредита 7 500 0 0 0 0 0 7 500
Возврат кредита 0 -1 008 -1 209 -1 451 -1 742 -2 090 -7 500
Денежные потоки от финансовой деятельности 7 500 -1 008 -1 209 -1 451 -1 742 -2 090 0
Суммарный денежный поток за период 673 2 132 1 377 628 312 227 5 349
Денежные средства на конец периода 673 2 805 4 182 4 810 5 122 5 349 -

Рассчитаем ставку дисконтирования проекта как сумму безрисковой ставки и премии за риски реализации проекта (инфляция уже учтена в расчетах).
В качестве безрисковой ставки принята ставка доходности по облигациям Министерства финансов РФ по результатам аукциона, проведенного 25 сентября 2024г. по размещению ОФЗ-ПД выпуска № 26247RMFS со средневзвешенной доходностью 16,53% годовых [30]. Премия за риск оценена в 13,00% для типа проекта: «Производство и продвижение на рынок нового продукта» [6].
Тогда ставка дисконтирования равна: 16,53% + 13,00% ≈ 30,00%.
В таблице 10 приведены основные показатели эффективности разработанного бизнес-плана проекта.
Таблица 10 - Показатели коммерческой эффективности бизнес-плана
проекта [22]
Показатели "0" Годы ИТОГО
2025 2026 2027 2028 2029
Денежные потоки от операционной деятельности, тыс. руб. 0 2 284 1 799 2 040 2 077 2 296 -
с учетом процентов по кредиту,
тыс. руб. 0 1 500 1 298 1 057 766 418 -
Денежные потоки от инвестиционной деятельности,
тыс. руб. -6 827 855 787 40 -24 21 -
Чистый денежный поток, тыс. руб. -6 827 5 011 4 532 3 951 3 836 4 018 -
Дисконтированный чистый
денежный поток, тыс. руб. -6 827 3 854 2 681 1 798 1 343 1 082 3 933
Дисконтированный поток
нарастающим итогом, тыс. руб. -6 827 -2 973 -291 1 507 2 850 3 933 -
Простой срок окупаемости, лет 1,40
Чистая приведенная стоимость NPV, тыс. руб. 3 933,0
Дисконтированный срок окупаемости, лет 2,16
Внутренняя норма рентабельности IRR, % 60,1
Индекс доходности PI 1,6
Ставка дисконтирования, % 30,0

Чистый дисконтированный доход NPV должен быть больше нуля, то есть, положительное значение этого критерия указывает на эффективность проекта, потому что в результате вложения инвестиций получаем их отдачу в виде суммы дисконтированных денежных потоков, которая превышает сумму первоначальных вложений. Он рассчитывается из уравнения:

NPV = -6 827+ 5 011/(1+0,3)1 + 4 532/(1+0,3)2 + 3 951/ (1+0,3)3 +
3 836/ (1+0,3)4 + 4 018/ (1+0,3)5 = 3 933,0 тыс. руб.

Чистый дисконтированный доход NPV составил положительную величину 3 933,0 тыс. руб.
Внутренняя норма рентабельности IRR рассчитывается, если в уравнение для NPV вместо ставки дисконтирования r = 30,0% вставить показатель IRR и приравнять уравнение для NPV к нулю, то есть, из уравнения, при котором NPV как функция от IRR обращается в ноль.