Курсовая работа по деньгам и кредиту на тему Анализ состояния дебиторской задолженности предприятия ООО

На рисунке 2.1 представлены основные показатели деятельности АО «Контик-Рус» в 2025 году.

Рисунок 2.1 – Основные показатели деятельности АО «Контик-Рус» в 2025 году

АО «Конти-Рус» в Курске — это ведущое предприятие кондитерской отрасли, входящее в состав международной корпорации «Конти». В 2025 году компания демонстрирует стабильные показатели деятельности, подтверждающие ее лидирующие позиции на региональном рынке [15].
2.2 Анализ основных финансово-экономических показателей деятельности АО «Конти-Рус»

Анализ основных финансово-экономических показателей — это систематический процесс оценки финансового состояния, эффективности и устойчивости компании. Он служит основой для принятия управленческих решений, определения стратегических направлений и разработки мер по повышению финансовой стабильности [7].
Таблица 2.1 – Общий обзор финансовых результатов
Показатель Значение на 2025 г., руб. Значение на 2024 г., руб. Изменение Комментарий
Выручка 17 302 395 16 639 455 +4.2 % Рост выручки, но не значительный
Себестоимость продаж 12 979 511 13 347 083 -2.7 % Снижение себестоимости
Валовая прибыль 3 438 734 3 292 372 +4.3 % Увеличение прибыли на валовом уровне
Управленческие расходы 500 746 498 323 +0.5 % Рост расходов небольшой
Прибыль до налогов 720 692 694 049 +3.8 % Увеличение прибыли, несмотря на рост расходов
Налог на прибыль 212 927 253 235 -15.9 % Снижение налоговых обязательств
Чистая прибыль -687 209 440 814 -убыток в 2025 Значительный убыточный результат, снижение прибыльности

В 2025 году компания смогла увеличить выручку и валовую прибыль по сравнению с 2024 годом.
Однако чистая прибыль была отрицательна, что говорит о росте затрат или иных факторов, вызывающих убытки.
Низкая эффективность управленческого учета и высокие расходы могут способствовать текущему состоянию.
Далее перейдем к следующему этапу характеристики основных финансово-экономических показателей деятельности АО «Конти-Рус». Проведем анализ рентабельности и операционной эффективности [8].

Таблица 2.2 – Анализ рентабельности и операционной эффективности
Показатель 2025 год 2024 год Изменение Анализ
Чистая рентабельность продаж -3.97% 2.65% -6.62 п.п Компания убыточна, что резко ухудшает показатели
Валовая прибыльность 19.88% 19.78% +0.10 п.п Относительно стабильна, говорит о стабильной ценовой политике
Рентабельность активов -6.14% 3.03% -9.17 п.п Значительное снижение, указывает на убыточность активов
Рентабельность капитала -58.33% 9.33% -67.66 п.п Высокий отрицательный показатель, указывающий на убытки и низкую эффективность использования собственного капитала

Следующий этап – анализ ликвидности и платежеспособности предприятия.
Таблица 2.3 – Анализ ликвидности и платежеспособности
Показатель 2025 год 2024 год Изменение Анализ
Коэффициент текущей ликвидности 0.70 1.1 -0.4 Показатель < 1, указывает на возможные трудности с краткосрочной ликвидностью
Коэффициент быстрой ликвидности 0.027 0.041 -0.014 Очень низкий, критический уровень, требует внимания
Коэффициент автономии 10.5% 11.2% -0.7 п.п Высокая зависимость от заемных средств, риски при долгосрочных обязательствах
Долг / активы ~0.89 — — Высокий уровень заемных средств, что увеличивает финансовые риски

Можно сделать вывод о том, что общая ликвидность ухудшилась, показатели очень низки, что опасно для текущего финансового состояния компании [14].
Также требуется усиление работы с оборотным капиталом и сокращение обязательств.
Немаловажно при анализе финансово-экономических показателей изучить структуру капитала и финансовую устойчивость предприятия.
Эти показатели помогают понять, насколько организация сбалансирована в своих источниках финансирования и насколько она способна выдерживать внешние и внутренние негативные факторы [13].
Таблица 2.4 – Структура капитала и финансовая устойчивость
Показатель 2025 год 2024 год Анализ
Собственный капитал 1 177 662 1 557 463 Снижение, указывает на уменьшение буфера финансовой устойчивости
Общие активы 11 197 360 11 602 634 Снижение, снижение ресурсов использования
Общий долг / активы ~0.89 — Высокий уровень долговой нагрузки, риск превышения

Компания сильно зависима от заемных средств, что увеличивает риски ухудшения ситуации при ухудшении внешних условий. Собственный капитал значительно сократился по сравнению с 2024 годом.
Итак, подведем общие итоги анализа основных финансово-экономических показателей деятельности АО «Конти-Рус».
Положительные моменты: выросла выручка и валовая прибыль по сравнению с 2024 годом, валовая рентабельность показывает устоявшуюся ценовую политику [11].
Критические проблемы: компания зафиксировала убытки, что негативно сказывается на финансовой устойчивости, высокая долговая нагрузка и низкая ликвидность создают опасные риски, низкая эффективность использования активов и собственных средств.
Необходимо пересмотреть структуру расходов и оптимизировать управленческие издержки, усилить работу с дебиторской и кредиторской задолженностью, провести аудит долговых обязательств и рассмотреть возможность их рефинансирования или снижения, разработать стратегию повышения прибыльности, например, за счет повышения цен, сокращения издержек или диверсификации продукции, улучшить управление оборотным капиталом для повышения ликвидности [10].
Рекомендуемые меры реагирования с высокой вероятностью будут способствовать улучшению финансовой ситуации на предприятии, повышать уровень его экономической безопасности.

2.3 Общая оценка финансового состояния АО «Конти-Рус»

На основании проведенного анализа за 2025 год можно сделать следующие выводы о текущем положении компании:
1. Финансовая устойчивость и солидность
Высокий уровень заемных средств. Долгосрочная и краткосрочная задолженность превышает 89% активов, что значительно превосходит допустимые нормативы и указывает на высокую кредитную нагрузку. Такая структура увеличивает риски ликвидных кризисов и делает компанию уязвимой к изменению условий кредитования [12].
Снижение собственного капитала. В 2025 году собственный капитал сократился по сравнению с 2024 годом, что уменьшает финансовую автономию и снижает буфер для покрытия возможных убытков.
Низкая капитализация. Многое указывает на необходимость привлечения дополнительных инвестиций или поиска внутренних резервов для укрепления баланса.
2. Ликвидность и платежеспособность
Коэффициенты ликвидности ниже нормативных значений. В частности, коэффициент текущей ликвидности составляет около 0.70, а коэффициент быстрой — около 0.027. Эти показатели свидетельствуют о недостаточной способности компании покрывать краткосрочные обязательства за счет ликвидных активов, что создает угрозу неплатежеспособности [8].
Риск кассовых разрывов. В случае непредвиденных обстоятельств, компания может столкнуться с трудностями при исполнении своих обязательств, что требует срочных мер по повышению ликвидных ресурсов.
3. Рентабельность и операционная эффективность
Отрицательная чистая прибыль. Убытки в размере более чем 687 млн рублей за 2025 год — это тяжелый сигнал о низкой или отрицательной прибыли, которая существенно ухудшает показатели доходности.