Курсовая работа по финансовому менеджменту на тему Особенности работы российских предприятий с векселями

ВВЕДЕНИЕ

Участие банков в операциях с ценными бумагами зако¬нодательством каждой страны регламентируется в зависимости от особенностей национального фондово¬го рынка, традиций развития банковского дела и других фак¬торов. В Российской Федерации по действующему банковскому законодательству кредитным организациям не запрещается совмещать традиционные банковские операции с операция¬ми на рынке ценных бумаг.
Банковские операции с векселями регулируются действующим законодательством, основы которого были приняты еще в 1937г. Ведомственными нормативными актами, инструкциями, распоря¬жениями и постановлениями Правительства РФ, Министерства финансов. Центрального банка, ФКЦБ России регулируются от¬дельные вопросы вексельного оборота в стране. Федеральный закон РФ «О переводном и простом векселе», был принят 11 марта 1997г., который основан на Женевских вексельных конвенциях 1936г., который в дальнейшем изменялся и совершенствовался в соответствие с процессом рыночных преобразований в России.

1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ ОБЩЕГО ПОНЯТИЯ ВЕКСЕЛЯ И ВЕКСЕЛЬНЫХ ОПЕРАЦИЙ

1.1. Роль, значение, понятие и виды векселей, применяемых предприятиями

В настоящее время вексельная форма стала широко применяться для кредитования торговых операций. Предприятие или лицо, выписавшее вексель, становится заемщиком. Предприятие или лицо, получившее вексель в уплату за проданные товары, становится кредитором.
Вексельная форма расчетов, как показала практика, имеет положительные стороны, например, покупателям посредством векселей предос¬тавляется возможность получить коммерческий кредит в виде отсрочки платежа за отгруженные товары. Вексель относится к инструментам денежного рынка. Его считают неэмиссионной долговой ценной бумагой. Вексель дает право векселедержателю требовать уплаты в установленный срок определенной суммы денег от плательщика по векселю. Поэтому можно сравнить вексель с долговой распиской. Однако следует иметь в виду, что от обычной долговой расписки вексель отличается следующим:
1. Вексель – это абстрактное обязательство, то есть, возникнув в результате конкретной сделки, он может быть передан любому лицу, которое, не имея никакого отношения к условиям его возникновения, получает право требовать платежа по векселю, являясь его держателем.
2. Вексель рассматривается как безусловное обязательство, т.е. платеж по векселю не зависит ни от каких условий.
3. Вексель – это денежный документ со строго определенным набором реквизитов.
4. Вексель отличает солидарная ответственность, то есть полная ответственность каждого обязанного по векселю лица перед законным векселедержателем.
5. Предметом вексельного обязательства могут быть только деньги.
6. Вексель передается от одного лица другому на основании специальной передаточной надписи – индоссамента, которая не требует нотариального заверения.
Вексель выполняет две главные функции: он выступает средством расчета, и с его помощью можно оформить или получить кредит. Следующая функция векселя заключается в том, что его рассматривают в качестве орудия кредита.
1.2. Вексельная форма расчетов

Вексельная форма расчетов на предприятиях представляет собой расчеты между поставщиком и плательщиком за товары или услуги с отсрочкой платежа (коммерческий кредит) на основе специального документа-векселя.
Коммерческий кредит в товарной форме с использованием век-сельного обращения уже использовался в практике хозяйственного строительства в 20-е годы этого столетия [8,c.67]. Его ликвидация в ходе кредитной реформы 1930 - 1932 гг. была обусловлена переходом народного хозяйства к системе прямого централизованного плани¬рования, при котором этот вид кредита не увязывался с директив¬ными, административно-командными методами управления эконо¬микой. Современный перевод предприятий всех отраслей хозяйства на рыночные условия хозяйствования, появление новых коммерчес¬ких предпринимательских структур создают все необходимые пред¬посылки для возрождения коммерческого кредитования.
Эксперименты по внедрению вексельной формы расчетов стали производиться Правлением Промстройбанка с 1 октября 1988 г. по отношению к предприятиям, накопившим продукцию, пользующу¬юся ограниченным спросом, неходовые и залежалые ценности с це¬лью их вовлечения в полезный хозяйственный оборот. Постановле¬нием Президиума Верховного Совета РСФСР от 24 июня 1991 г. «О применении векселей в хозяйственном обороте РСФСР» на право¬вой, юридической основе было разрешено всем предприятиям и органи¬зациям, учреждениям и предпринимателям осуществлять поставку продукции, выполнение работ и оказание услуг в кредит, исполь¬зуя для оформления таких сделок векселя.
В настоящее время век¬сельный оборот в России регламентируется Федеральным законом «О переводном и простом векселе» от 11 марта 1997 г., в соответ¬ствии с которым утратило силу постановление Президиума ВС РСФСР от 24 июня 1991 г. и, напротив, признано действующим постановление ЦИК и СНК СССР «О введении в действие Положе¬ния о переводном и простом векселе» от 7 августа 1937 г., что под-тверждает международные обязательства России, вытекающие из ее участия в Женевской Конвенции от 7 июля 1930 г., устанавлива¬ющей единообразный закон о переводном и простом векселе [14,c.89].
К обязательным реквизитам относятся: вексельная метка, т.е. обозначение документа словом «вексель» на том же языке, на котором написан документ; место и дата составления векселя; обещание уплатить определенную денежную сумму; указа¬ние денежной суммы цифрами и прописью (исправления не допускаются); срок и место платежа; наименование того, кому ели по приказу кого должен быть совершен платеж; собствен¬норучная подпись векселедателя, сделанная рукописным путем.
В отличие от простого векселя, где плательщиком является векселедатель, в переводном им выступает особое лицо — трас¬сат. Наименование последнего является дополнительным обя¬зательным реквизитом переводного векселя. Обычно обозначе¬ние плательщика (трассата) производится проставлением лица в левом нижнем углу на лицевой стороне документа. Вместо слов «обязуюсь оплатить», как это пишется в простом векселе, в переводном записывается приказ: «заплатите» или «платите».


2. АНАЛИЗ ПРИМЕНЕНИЯ ВЕКСЕЛЕЙ НА ПРЕДПРИЯТИИ ООО «АЛРОСА»

2.1. Краткая характеристика ООО «Алроса»

АО «СДС Азот» - входит в число крупнейших производителей азотных удобрений в России. Основными потребителями продукции являются промышленные и сельскохозяйственные предприятия более 40 стран мира. С декабря 2011 года АО «СДС Азот» находится под управлением ХК «СДС». Компания объединяет КАО «Азот» (Кемерово) и ООО «Ангарский азотно-туковый завод» (Ангарск). Компания располагает мощностями для производства 1,055 млн. тонн аммиака, 957 тыс. тонн аммиачной селитры, 515 тыс. тонн карбамида, 314 тыс. тонн сульфата аммония, 116 тыс. тонн капролактама.
Компания «СДС Азот»:
-крупнейший производитель азотных удобрений в России;
-основной поставщик аммиачной селитры промышленного применения горнодобывающим предприятиям Сибири и Дальнего Востока с долей рынка в регионе около 85%;
- производит 1/3 общего объема капролактама в России и обеспечивает около 50% общероссийского экспорта продукта.
Система менеджмента качества КАО «Азот» сертифицирована на соответствие требованиям международного стандарта ISO 9001:2008 и межгосударственного стандарта ГОСТ ISO 9001:2011. Вся продукция прошла обязательную сертификацию и соответствует лучшим отраслевым стандартам. На предприятиях компании действует система экологического менеджмента, сертифицированная на соответствие требованиями международного стандарта ISO 14001:2004.
Предприятие неоднократно становилось лауреатом конкурсов: «100 лучших товаров Кузбасса», «100 лучших товаров России», «Лучший Бренд Кузбасса», «Лидер природоохранной деятельности России».
В табл.2.1 представлена динамика основных экономических показателей АО «Азот» за 2019-2021 годы.

2.2. Анализ использования векселей и тенденции совершенствования вексельных форм расчета

Банк может предоставлять АО «Азот» вексельный кредит - кре¬дит, выдаваемый для приобретения пакета векселей банка с целью дальнейшего их применения в качестве платежного средства. Усло¬вие получения такого кредита - согласие контрагентов заемщика на расчеты векселями.
Банк предоставляет АО «Азот» кредит в виде пакета собственных векселей, которыми последний оплачивает товары или услуги. Обыч¬но по такому кредиту устанавливаются специальные минимальные процентные ставки. АО «Азот» (он же векселедержатель) предостав¬ляет банку обеспечение возврата кредита и в обусловленный кре¬дитным договором срок погашает ссуду [21,c.263].
Вексельные кредиты подразделяются на предъявительские и векселедательские. Предъявительские вексельные кредиты бывают двух ви-дов: учетные и залоговые.
При векселедательском кредитовании банк, заключая договор с клиентом, обязуется покупать выданные заемщиком векселя у лю¬бых предъявителей, давая тем самым ему возможность оплачивать векселями поставку товаров и оказание услуг.
Особенность учетно-вексельного кредита в том, что банк будет требовать погашения не от непосредственного получателя денег, а от должника по векселю. Право требования к предъявителю вексе¬ля возникает только в случае, если должник по векселю не выпол¬нит в срок обязательства. Купив вексель у векселедателя (такой ва¬риант тоже возможен), за погашением учетного кредита банк будет обращаться сразу к нему.
При выдаче учетно-вексельных кредитов банк проверяет каче¬ство векселя, его соответствие требованиям Положения о перевод¬ном и простом векселе, наличие всех обязательных реквизитов, непрерывность цепочки индоссаментов и т.п. Проверяется также финансовое положение (платежеспособность) предъявителя век¬селя и должника по нему (в зависимости от формы учетного креди¬та). При векселедательском кредите особое внимание должно уде¬ляться векселедателю, при предъявительском — предъявителю. Для этого анализируются данные балансов по методике, принятой в банке для оценки кредитного риска. Банк устанавливает предель¬ную сумму учтенных векселей для каждого заемщика (лимит учет-ного кредита) [15,c.148].
Учет векселей - это покупка их банком, в результате чего они полностью переходят в его распоряжение, а вместе с ними и право тре-бования платежа от векселедателей. Поскольку АО «Азот» как векселедержатель, предъявивший банку векселя к учету, получает немедленно по ним пла¬теж, то есть до истечения срока платежа по векселю, то для него фактически это означает получение кредита от банка. Поэтому учет векселей банка¬ми - это один из способов предоставления ссуд. За такую операцию банк взимает процент, который называется учетным процентом или дискон¬том. Его величина определяется по договоренности с клиентом.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ


Рассмотрев тему данной работы, можно сделать следующие выводы.
Вексель как инструмент кредитно-расчетных отношений является результатом многовекового развития товарно-денежного хозяйства. История его возникновения уходит в далекое прошлое. Известно, что элементы вексельного обращения появились еще в эпоху средневекового феодализма (XII-XIV вв.). Появление нового расчетного инструмента в средние века многие специалисты истории вексельного права связывают с потребностью средневековых торговцев, стремящихся сохранить свой капитал во время переездов и переселений от разбоя на дорогах, в заменителе денег.