Оценка риска банкротства компании на примере ООО «СтройДомКомфорт»

ВВЕДЕНИЕ

Актуальность рассматриваемой темы обусловлена, в первую очередь, полномасштабными изменениями в экономике страны. Процесс интеграции России в мировую экономику представляет наиболее значимую часть проведённых в стране экономических реформ. На сегодняшний день положение России в мировом экономическом пространстве имеет неоднозначный характер. С одной стороны, Россия является государством, обладающим большими природными, научными, трудовыми и техническими ресурсами, а также, высоким уровнем образования граждан. С другой стороны, страна не является высокоразвитой. Следует отметить, что доля России в мировом валовом внутреннем продукте (ВВП) в 90-х годах прошлого столетия составила 3,6%, тогда как на конец 2020 года характеризуется лишь 1,98%. Кроме того, Международный валютный фонд (МВФ) оценил перспективы развития экономики страны как «малообещающие».
Отсутствие стабильной экономики в стране неблагоприятно отражается на работе предприятий и может привести к необратимым последствиям. Как показывает практика, после глубокого кризиса 2008-2013 гг., а для некоторых предприятий кризисная ситуация отражается и по ныне, проведение анализа и выбор подходящей методики оценки риска финансовой несостоятельности необходимы для поддержания успешной деятельности и принятия рациональных управленческих решений, при том, как для давно осуществляющего свою деятельность предприятия, так и для только открывшегося.
Одним из главных инструментов антикризисного управления является прогнозирование финансовой несостоятельности предприятия. В связи с указанным, особое место занимает важность выбора подходящей методики оценки риска банкротства, которая, в свою очередь, обеспечит наиболее точную прогнозную оценку. Поскольку проблематика возникновения банкротства не является новой и занимает экономистов в течение длительного периода времени, они разработали методы прогнозирования риска банкротства, называемые методами оценки, которые получили значительное развитие с использованием статистических методов для анализа финансового положения предприятия.
Целью работы является оценка риска банкротства компании.
Цель и логика исследования обусловили необходимость постановки и решения следующих задач:
 изучить понятие банкротства организации;
 представить краткую характеристику организации;
 дать оценку вероятности банкротства;
 внести рекомендации, направленные на улучшение финансового состояния организации;
 рассчитать эффективность предложенных мероприятий.
Предметом исследования выступают теоретические, методологические и организационно–правовые вопросы функционирования механизма банкротства и санации несостоятельных предприятий.
Объектом исследования является ООО «СтройДомКомфорт».
Теоретической и методологической основой исследования послужили: научные труды отечественных и зарубежных ученых по проблемам банкротства и антикризисного управления, санации несостоятельных предприятий, законы о банкротстве.
Работа состоит из введения, двух глав, заключения, списка литературы и приложений.
1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ОЦЕНКИ РИСКА БАНКРОТСТВА КОМПАНИИ


1.1. Понятие и причины банкротства

Банкротство — это юридический термин, известный даже самым несведущим гражданам. Сущность банкротства выражает неспособность юридического лица или гражданина вовремя и в полном объеме погашать свои долговые обязательства. Понятие банкротство не так узко, как принято думать, ведь подобное состояние дел приносит урон не только неплатежеспособной компании, но и предприятиям-партнерам, а также бюджетным организациям страны, работникам и держателям акций.
У экономистов существует понятие, для четкого определения экономической сущности банкротства — чистая отрицательная стоимость, которая рассчитывается путем вычета имеющегося капитала юр лица из массы его денежных обязательств. Общая сумма денежных средств, которую организация задолжала бюджету и партнерам, должна составлять не менее 300 тысяч руб. Невыплаты должны носить хронический характер — период просрочки не менее 3 месяцев.
Законодательством определено, что прерогатива признания банкротом и физического, и юридического лица полностью закреплена за Арбитражным судом. Причем дело о неплатежеспособности может вести исключительно судебный орган по месту официальной регистрации должника. Право на обращение в судебный орган имеет как сам должник, так и от лица, имеющие к нему материальные претензии. Также в роли заявителя могут выступать уполномоченные органы, представляющие государство [15].
Сущность и причины банкротства в каждом конкретном случае могут быть различными, однако общие предвестники разорения предприятий просматриваются довольно четко. Причины для банкротства могут быть как независимыми от руководства предприятия, так и стать прямым следствием его управления:
 неэффективная экономическая политика;
 использование устаревшего оборудования и технологий;
 нерациональное применение оборотных ресурсов и мощностей компании и, как следствие, высокая себестоимость продукции;
 задержки либо отсутствие выплат со стороны предприятий-партнеров (в некоторых отраслях зависимые друг от друга организации банкротятся по цепочке);
 низкий уровень маркетинга, недостаточный для изучения существующих рынков сбыта и продвижения своего продукта;
 использование кредитов на невыгодных для себя условиях;
 чересчур активные темпы расширения производства и, как следствие, резко растущая дебиторская задолженность (темпы сбыта ниже, нежели темп производства) [12].
К факторам внешнего типа можно отнести:
 кризис внутренней экономики страны;
 высокий уровень инфляции;
 политическая нестабильность, из-за которой теряются внешние рынки сбыта (взять хотя бы известные антироссийские санкции);
 возрастающая конкуренция на международном рынке.
Как показывает практика, на внутренние причины приходится около 65% всех дел о неплатежеспособности предприятия, тогда как катализатором проведения такой процедуры в остальных 35% становятся внешние факторы.
Последствия несостоятельности предприятий очевидны.
Предприятия-кредиторы не могут вернуть свои денежные средства, из-за чего их экономические риски возрастают.
Дефицит поступлений в бюджет страны не позволяет в полной мере реализовывать социально-экономические программы.
Из-за неспособности выплатить работникам заработную плату предприятие вынуждено сокращать персонал, тем самым повышая уровень безработицы.
Сущность банкротства особенно наглядно прослеживается на примерах небольших городов, где к катастрофическим потерям приводит несостоятельность градообразующего предприятия. Это событие практически парализует жизнь большей части местного населения. Люди не получают зарплату, теряют работу, сокращают покупки, перестают оплачивать коммунальные услуги. Вслед за главным предприятием разоряются магазины, компании, оказывающие услуги населению и т. д. Поэтому важно вовремя отличить, можно ли спасти организацию от экономического краха и привлечь все силы для восстановления нормальной хозяйственной деятельности субъекта.
Понятие сущности банкротства, как и многое в мире юриспруденции, может быть истолковано по-разному. Специалисты разделяют банкротство на несколько видов:
Техническая несостоятельность. Речь идёт о ситуации, вызванной растущей задолженностью организаций-партнеров перед юрлицом. Такая несостоятельность не редкость — компания не может реализовать свою продукцию из-за завышенной по сравнению с конкурентами стоимости, превышения спроса на рынке, чересчур большими объемами выпуска. Избежать технического банкротства возможно с большой степенью вероятности, прибегнув к финансовой санации либо к стороннему управлению.