Вариант 1

ВВЕДЕНИЕ

Актуальность темы курсовой работы заключается в том, что финансовый анализ деятельности предприятия проводится с целью выявления путей наиболее эффективного управления и дальнейшего эффективного развития предприятия. Это помогает делать наиболее правильные и рациональные прогнозы будущего положения предприятия и прогнозировать объем финансовых и производственных ресурсов, которые у него будут.
Анализ финансовой отчетности предприятия содержит необходимую информацию о его текущих обязательствах, активах и средствах, осуществляющих полный контроль над всеми событиями и бизнес-операциями, а также их результатами. Эта информация используется значительным кругом пользователей, принимающих решения об инвестициях в предприятие или о кредитовании предприятия.
Цель работы – обобщить теоретические аспекты анализа финансового состояния предприятия и применить их на практике, выполним анализ финансового состояния по данным бухгалтерской отчетности предприятия ОАО «Кэлми».
На основе поставленной цели предполагается решить следующие задачи:
 обобщить информацию о понятии финансового состояния и задачах его анализа;
 рассмотреть бухгалтерскую отчетность как информационную базу анализа финансового состояния;
 сформировать систему показателей финансового состояния и описать способы их определения (привести формулы их расчета);
 по данным бухгалтерской отчетности выполнить анализ финансового состояния ОАО «Кэлми», включающий: горизонтальный и вертикальный анализ имущества и источников формирования; анализ ликвидности баланса, финансовой устойчивости, рентабельности и деловой активности;
 сформулировать направления улучшения финансового состояния.
Объект исследования – финансовое состояние предприятия как экономическая категория и как предмет финансового анализа.
Предмет – показатели, характеризующие финансовое состояние.
Методологической базой для написания курсовой работы послужило законодательство РФ в области бухгалтерского учета и формирования бухгалтерской отчетности как основного источника информации для проведения анализа финансового состояния, а также учебники и учебные пособия по финансовому и экономическому анализу.
Источниками информации послужила бухгалтерская (финансовая) отчетность организации за 2021 год.

 
ГЛАВА 1 ОБЗОР ЛИТЕРАТУРНЫХ ИСТОЧНИКОВ
1.1 Понятие финансового состояния и задачи его анализа

Обзор научной литературы показывает, что финансовое состояние, как экономическая категория, характеризует наличие и структуру размещения и использования источников финансирования деятельности предприятия и достаточность этих источников. Однако при более детальном рассмотрении каждый автор имеет свой подход не только к последовательности поведения аналитических процедур, но и к самому понятию «финансовое состояние».
Информация о понимании сущности финансового состояния в работах разных авторов в научной литературе обобщены в таблице 1.
Таблица 1 – Определения термина «финансовое состояние»
Автор
Понятие «финансовое состояние»
Н.В. Войтоловский показатели, характеризующие уровень финансовой конкурентоспособности (платежеспособности и кредитоспособности), оценка использования финансовых ресурсов и капитала, оценка выполнения финансовых обязательств перед кредиторами
И.М. Дмитриева система показателей, которые характеризуют наличие, размещение и использование финансовых ресурсов у предприятия
М.В. Мельник это соотношение структур активов и пассивов предприятия, т.е. средств предприятия и их источников
Е.Е. Румянцева система показателей, которые отражают наличие возможности у предприятия погасить обязательства перед кредиторами
О.А. Толпегина неотъемлемая характеристика организации, которая отражает обеспеченность финансовыми ресурсами, оптимальность структуры имущества и капитала, платежеспособность и финансовую устойчивость

Как видно из таблицы 1, финансовое состояние в трактовке разных авторов представляет собой экономическую категорию, позволяющую оценить платежеспособность и финансовую устойчивость предприятия, а также эффективность его финансовой деятельности.
Как отмечает М.В. Мельник, «устойчивость финансового состояния является следствием двух факторов: эффективного ведения текущей, инвестиционной и финансовой деятельности, а также грамотного выбора учетной, ценовой, маркетинговой, налоговой и кредитной политики. Способность предприятия своевременно погашать свои обязательства и финансировать как капитальные вложения, так и текущие затраты, говорит о его нормальной финансовой устойчивости».
Финансовый анализ представляет собой процесс оценки финансового состояния и основных результатов финансово-хозяйственной деятельности предприятия в целях определения резервов увеличения прибыли и рентабельности, усиления конкурентных позиций и повышения его рыночной стоимости.
Целью финансового анализа в общем случае является расчет и оценка ключевых (наиболее информативных) параметров, дающих объективную и точную картину финансового состояния предприятия, его финансовых результатов, деловой активности и рентабельности, изменений в структуре активов и пассивов, в расчетах с дебиторами и кредиторамию.
Проведение финансового анализа позволяет решить следующие задачи:
 определить динамику и структуру имущества предприятия и источни¬ков его формирования;
 выявить степень сбалансированности между наличием и движением материальных и финансовых ресурсов;
 оценить направления использования денежных средств (в рамках потоков: текущая, инвестиционная и финансовая деятельность) для формирования оптимальной структуры капитала;
 рассчитать силу влияния факторов на финансовые резуль¬таты деятельности предприятия;
 оценить влияние факторов на эффективность использования активов и собственного капитала на предприятии;
 дать общую оценку финансового состояния и факторов, оказывающих влияние на его изменение;
 проанализировать соответствие между активами и источниками их финансирования, оптимальности их размещения и использования;
 рассчитать коэффициента, характеризующие уровень ликвидности и финансовой устойчивости и др.
Таким образом, исследование научной литературы привело к пониманию сущности финансового состояния как неотъемлемой характеристики организации, которая отражает обеспеченность финансовыми ресурсами, оптимальность структуры имущества и капитала, платежеспособность и финансовую устойчивость. Сущность же финансового анализа заключается в оценке платежеспособности и финансовой устойчивости предприятия, а также эффективности его финансовой деятельности.

1.2 Бухгалтерская отчетность как информационная база анализа

Бухгалтерская отчетность – это информация о финансовом положении экономического субъекта на отчетную дату, финансовом результате его деятельности и движении денежных средств за отчетный период, систематизированная в соответствии с требованиями Федерального закона от 06.12.2011 г. № 402-ФЗ «О бухгалтерском учете».
Бухгалтерская (финансовая) отчетность представляет собой совокупность форм отчетности, характеризующих имущественное и финансовое положение предприятия за отчетный период в удобной и понятной форме. Она базируется на обобщении данных бухгалтерского учета и является информационным звеном, связующим предприятия с их партнерами-пользователями информации о деятельности предприятия.
Состав, содержание и методические основы формирования бухгалтерской отчетности регламентируются Федеральным законом от 06.12.2011 г. № 402-ФЗ «О бухгалтерском учете» и ПБУ 4/99 «Бухгалтерская отчетность организации», утв. Приказом Минфина России от 6 июля 1999 г. № 43н.
Согласно Федеральному закону от 06.12.2011 г. № 402-ФЗ «О бухгалтерском учете», в состав годовой отчетности входят:
 бухгалтерский баланс;
 отчет о финансовых результатах;
 пояснения к бухгалтерскому балансу и отчету о финансовых результатах.
Бухгалтерский баланс представляет собой документ, который является системой показателей, которые характеризуют положение предприятия на конкретную дату. В бухгалтерском балансе отражается состояние имущества и источников его финансирования на определенную дату (рисунок 1).

Рисунок 1 – Показатели бухгалтерского баланса

В качестве основной составляющей бухгалтерского баланса выступает статья, которая соответствует конкретному виду имущества (к примеру, «Основные средства»), обязательств (к примеру, «Долгосрочные заемные средства»), источников образования имущества («Уставный капитал»).
Объединение статей баланса происходит в его разделы (к примеру, «Внеоборотные активы»). В балансе всего пять разделов. Каждой строке бухгалтерского баланса происходит присвоение порядкового номера, этим ускоряется ее поиск, а вместе с тем и ссылки на конкретные статьи. С целью отражения состояния и движения имущества в бухгалтерском балансе предусматривают две графы: на начало и на конец данного периода. На конец периода демонстрируют состояние имущества и его источников на дату составления бухгалтерского баланса. Бухгалтерский баланс составляется в практической деятельности в оценке «нетто».
Отчет о финансовых результатах характеризует результаты деятельности организации за отчетный период и то, каким образом она получила прибыли или убытки.
Отчет об изменениях капитала – отчет, в котором раскрывается информация о движении уставного капитала, резервного капитала, добавочного капитала, а также информация об изменениях величины нераспределённой прибыли (непокрытого убытка) организации и доли собственных акций, выкупленных у акционеров.
Отчет о движении денежных средств – это единственная форма отчетности, порядок составления которой определяется требованиями отдельного федерального стандарта (положения по бухгалтерскому учету) – ПБУ 23/2011 «Отчет о движении денежных средств». В отчете о движении денежных средств денежные потоки представляются в разрезе текущей, инвестиционной и финансовой деятельности, информация о классификации денежных потоков рассматривается в п. 7 ПБУ 23/2011.
Пояснения к бухгалтерскому балансу и отчету о финансовых результатах призваны детализировать информацию, представленную в балансе и отчете. Именно в пояснениях можно найти информацию о видах основных средств, их поступлении и выбытии, суммах начисленной амортизации, а также о дебиторской и кредиторской задолженностях в разрезе их видов (долгосрочная или краткосрочная, расчеты с покупателями или поставщиками, с персоналом, с бюджетом и прочими контрагентами).
Экономические субъекты (организации, индивидуальные предприниматели), обязанные составлять бухгалтерскую отчетность, за исключением организаций государственного сектора и Центрального банка России, представляют по одному обязательному экземпляру годовой бухгалтерской отчетности в ФНС не позднее 31 марта года, следующего за отчетным. Обязательные экземпляры бухгалтерской отчетности составляют государственный информационный ресурс.
Анализ финансового состояния предприятия, как правило, проводится для принятия решений достаточно большим количеством пользователей экономической информации, как внутренних (учредителей, руководителей и менеджеров предприятия), так и внешних (кредитных организаций при принятии решения о предоставлении предприятию кредита, сторонних экономических субъектов при принятии решения о заключении какого-либо договора с предприятием, в том числе – договора поставки материалов, товаров, оказания услуг или выполнения подрядных работ, налоговых органов и органов статистики при проведении мониторингов финансового состояния предприятий заданной отрасли, а также государственных органов местной власти при обращении предприятия за субсидией). В то же время стоит отметить, что информация, предоставляемая в бухгалтерской отчетности, предназначена не столько для внутренних пользователей, сколько для внешних потребителей информации.
Следует особо подчеркнуть тот факт, что при оценке финансового состояния, как правило, доступна информация из бухгалтерской отчетности без дополнительных аналитических данных. Поэтому наиболее оптимальной представляется методика анализа, этапы и процедуры которой представлены на рисунке 2.